초심증권러의 초심 찾는 증권 이야기

하나투어가 드디어 지속된 부진의 고리를 끊고 실적 개선의 신호탄을 쏘아 올렸습니다. **내년 예상 영업이익 증가율이 무려 40%**에 달할 것으로 예상되며, 주요 요인으로는 중국 무비자 입국 정책과 상각비 감소 효과가 꼽힙니다. 이런 긍정적인 전망에 힘입어 하나증권은 하나투어의 목표 주가를 기존 6만 7천 원에서 7만 2천 원으로 상향 조정했습니다.3분기 실적과 시장 평가하나투어의 3분기 매출은 1594억 원, 영업이익은 120억 원으로 집계되었으나, 시장 기대치인 145억 원에는 미치지 못했습니다. 이는 티메프 사태와 난카이 대지진 경보 등 외부 변수가 영향을 미쳤기 때문입니다. 그러나 업계에서는 어려운 상황에서도 선방했다는 평가가 주를 이루고 있습니다.하나투어의 실적 개선 요인 분석내년 하나투어 실적..

기아가 2024년 3분기 영업이익으로 2조 9000억 원을 기록했습니다. ‘람다’ V6 엔진의 품질 비용으로 6310억 원의 일회성 지출이 있었음에도 불구하고, 실질 영업이익은 3조 5000억 원에 달해 기대치를 상회하며, 견고한 이익 체력을 증명했습니다. 대신증권은 기아가 4분기 실적에서도 호조를 이어갈 것으로 예상하며 목표주가를 16만 원으로 유지했습니다. 이번 3분기 성적은 기아의 글로벌 시장에서의 경쟁력과 강력한 수익성을 다시금 보여준 사례로 평가되고 있습니다. 기아는 3분기 글로벌 도매 판매가 전년 동기 대비 1.9% 감소한 76만 4000대를 기록했습니다. 광명 전동화 플랜트와 화성 타스만 라인 공사로 인해 쏘렌토, 카니발, 니로 등 주요 차종의 생산 및 판매가 지연되었으나, 고수익 차종 위주..

HD현대일렉트릭이 2024년 3분기 실적에서 91.8% 증가한 1638억 원의 영업이익을 기록하며 주목받고 있습니다. 상상인증권은 시장 기대치를 충족한 실적과 함께 안정적인 이익률을 바탕으로 목표 주가를 기존 44만 원에서 48만 원으로 상향 조정했습니다. 특히 변압기 외 다른 제품군에서 수익성이 개선되며 이익률이 20% 이상으로 유지되었고, 이는 고수익성 제품군의 확대와 글로벌 레퍼런스 구축이 주효한 것으로 분석됩니다. 3분기 HD현대일렉트릭은 여러 도전 과제를 마주했습니다. 고수익성 전력기기와 배전 변압기에서 성장 둔화가 있었고, 평균 환율 하락 및 생산 능력(CAPA) 증설 비용이 발생했습니다. 그럼에도 불구하고 외형 축소와 비수기 속에서도 두 자릿수 이익률을 유지한 것은 다른 제품군의 수익성 개선..

하나증권, 현대로템에 대해 당분간 실적 우려가 없다고 평가하며 목표주가를 기존 6만 2000원에서 7만원으로 상향 조정했습니다. 3분기 영업이익은 전년 대비 165.7% 증가한 1093억 원으로 시장 기대치를 초과할 전망입니다.1. 실적 전망과 주요 부문 분석3분기 매출액은 1조 1763억 원으로 전년 대비 26.9% 증가할 것으로 예상되며, 특히 디펜스솔루션 부문이 성장을 주도할 전망입니다. 폴란드향 K2 전차의 납품이 본격화되면서 수출 비중이 **74%**까지 증가할 것으로 보입니다.주요 수주: 폴란드와 루마니아향 추가 수주가 실적에 중요한 요소로 작용하며, 폴란드의 추가 계약이 5조 원 이상이 될 가능성이 높습니다.2. 장기 전망폴란드향 K2 전차는 내년 납품이 마무리되며, 추가 계약이 2026년 ..

GS건설, 내년 주택 마진 개선 기대...목표 주가 1만 9000원으로 상향하나증권은 GS건설의 주택 마진이 내년 하반기부터 개선될 것으로 예측하며 목표 주가를 기존 1만 5000원에서 1만 9000원으로 상향 조정했습니다. 투자 의견은 **중립(Neutral)**을 유지했습니다.1. 3분기 실적 전망GS건설의 3분기 영업이익은 전년 동기 대비 36.6% 증가한 819억 원으로 전망되며, 같은 기간 매출액은 3.5% 증가한 3조 2000억 원으로 예상됩니다. 주택건축 부문에서는 **매출총이익률(GPM)**이 **7%**로 추정되며, 플랜트와 인프라는 각각 **4%**와 **7%**로 예상됩니다.주택건축 마진: GS건설의 주택건축 마진은 회사가 제시한 6~8% 수준으로 유지될 것으로 보입니다.분양 실적: ..

엘앤에프가 테슬라와의 협력을 통해 실적 개선이 기대되며, KB증권은 엘앤에프의 목표주가를 기존 14만원에서 17만원으로 상향 조정했습니다. 이번 포스트에서는 엘앤에프의 실적 전망과 함께 테슬라와의 협력 관계, 전기차 배터리 시장의 성장 가능성을 분석해보겠습니다.1. 테슬라와의 협력과 목표주가 상향KB증권은 엘앤에프가 테슬라와의 협력을 통해 중장기적으로 긍정적인 실적 개선이 예상된다고 분석했습니다. 특히, 니켈 95% 함량을 자랑하는 NCMA(니켈·코발트·망간·알루미늄) 신제품 출하가 4분기부터 본격화되면서, 엘앤에프의 실적 회복에 기여할 것으로 전망됩니다.4680 배터리와 21700 배터리 출하: 사이버트럭과 모델Y 등 테슬라 전기차 모델에 사용될 양극재 출하가 4분기부터 시작됩니다.로보택시 데이: 테슬..